Om begrensede aksjekurser A Restricted Stock Award Aksje er et tilskudd til selskapsaksjer hvor mottakerens rettigheter i aksjene er begrenset til aksjene venter eller bortfaller i restriksjoner. Begrenset periode kalles en opptjeningsperiode. Når inntjeningskravene er oppfylt, en medarbeider eier aksjene direkte og kan behandle dem som hun ville ha en annen aksjeandel på hennes konto. Hvordan virker begrensede aksjekursplaner. Når en ansatt får en begrenset aksjekurs, må arbeidstakerne avgjøre om han skal akseptere eller avslå tilskudd Hvis arbeidstakeren aksepterer bevilgningen, kan han bli pålagt å betale arbeidsgiver en innkjøpspris for tilskuddet. Etter å ha akseptert et tilskudd og gir betaling hvis det er aktuelt, må arbeideren vente til tilskuddsvesterne. Fortrinnsgebyr for Begrensede aksjekurser kan være tids - basert på en oppgitt periode fra tildelingsdatoen, eller ytelsesbasert ofte knyttet til oppnåelse av bedriftens mål. Når en aksjekurs for begrenset aksjekurs mottar aksjene i aksjeselskap eller kontantekvivalent avhengig av selskapets planregulering uten restriksjoner. Inntektsskattbehandling. Under normale føderale inntektsskatteregler beskattes en ansatt som mottar en begrenset aksjekurs ikke på tidspunktet for bevilgningen, forutsatt at det ikke blir valgt valg etter § 83 b har blitt gjort, som omtalt nedenfor. I stedet blir arbeidstaker beskattet ved opptjening når restriksjonene bortfaller. Inntektsbeløpet er forskjellen mellom den virkelige markedsverdien av bevilgningen på tidspunktet for opptjening minus beløpet som er betalt for bevilgningen , hvis noen. For tilskudd som betaler i faktiske aksjer, begynner arbeidstakerens skatteperiode på tidspunktet for opptjening, og skattegrunnlaget for arbeidstakere er lik det beløpet som er betalt for aksjen pluss beløpet som er inkludert som ordinær kompensasjonsinntekt. senere salg av aksjene, forutsatt at arbeidstakeren eier aksjene som en kapital eiendel, ville arbeidstaker gjenkjenne kapitalgevinstinntekt eller tap om slik gevinst ville være en kort eller langsiktig gevinst ville de Pend på tiden mellom begynnelsen av holdeperioden ved opptjening og datoen for det etterfølgende salget. Rådfør deg med skatteadviseren angående inntektsskattes konsekvenser for deg. Spesiell skatt 83 b Valg. Under § 83 b i Internal Revenue Code kan ansatte endre skattebehandlingen av deres begrensede aksjekurser Medarbeidere som velger å lage spesialskatten 83 b valg velger å inkludere den virkelige markedsverdien av aksjen på tildelingstidspunktet minus beløpet betalt for aksjene dersom noen som en del av inntektene deres uten hensyn til restriksjonene De vil bli gjenstand for obligatorisk skattemessig tilbakeholding når aksjekursene for aksjekurs er mottatt. I tillegg til inntektsinntektene vil et særskatt 83 b valg føre til at aksjeleggeperioden begynner umiddelbart etter prisen er gitt. Med en spesialskatt 83 b valg, er ansatte ikke gjenstand for inntektsskatt når aksjene er uavhengige av den rettferdige markedsverdi på tidspunktet for opptjening, og øya er ikke gjenstand for ytterligere skatt før aksjene selges. Etterfølgende gevinster eller tap på aksjen vil være gevinster eller tap forutsatt at aksjene holdes som en kapitalaktiv. Men hvis en ansatt skulle forlate selskapet før han ble fortjent, ville han ikke ha krav på tilbakebetaling av tidligere betalte skatter eller skattemessig tap i forhold til aksjene som er forkastet. Spesiell skatt 83 b valg må ved skriftlig innlevering med IRS senest 30 dager etter tilskuddsdato. , skal arbeidstaker sende en kopi av spesialavgift 83 b valgskjema til arbeidsgiver og inkludere en kopi ved innlevering av sin årlige inntektsavkastning. Bestemme om å gjøre en spesiell skatt 83 b Valg. Deretter skal du lage en spesialavgift 83 b valg er en viktig skattemessig og økonomisk beslutning, og ansatte oppfordres til å konsultere sine skatterådgivere. Det er flere mulige fordeler med å lage en spesialavgift 83 b valg. Fastsett kostnadsgrunnlag nå Ved å betale skatt på tilskudd nå, heller enn når aksjene utgjør, vil nåværende aksjekurs bli etablert som kostnadsgrunnlaget for aksjene som er gitt. Når aksjene utgjøres, vil ingen skatt bli forfalt til aksjene er solgt, uavhengig av hvor mye aksjene kan ha endret seg i verdi. Kontroller tidspunktet for fremtidig inntektsføring. Gevinst eller tap vil kun bli anerkjent når aksjene faktisk er solgt, og vil ikke bli utløst ved bortfall av restriksjoner ved opptjening. Kapitalgevinstbehandling Forutsatt at aksjene holdes som en kapitalfordel, vil fremtidige gevinster eller tap ville bare bli beskattet som kapitalgevinster og ville derfor være gjenstand for gunstige kapitalgevinster skattesatser. Det er også flere potensielle ulemper ved å gjøre en Spesialbeskatning 83b valg. Faldende aksjekurser Hvis aksjekursen gikk ned i opptjeningsperioden, det er risiko for at flere skatter vil bli betalt ut fra den rettferdige markedsverdi på tildelingsdagen enn det som ville være betalt ved opptjening. Tidsplan for skattebetaling Siden skatter er forfalt når tildelingen tildeles, vil du Jeg må bruke andre midler til å betale skatteforpliktelsen Under normal skattebehandling, skylder du ikke skatt til stipendvestene, og du kan potensielt bruke noen av de aksjene som er opptjent til å dekke din skattefradragsforpliktelse. Risiko for fortabelse Dersom begrenset lager Prisen fortabes, for eksempel ved å forlate selskapet før aksjekortene, et tap kan ikke påberopes i skattemessig grad med hensyn til den begrensede aksjeprisen. I tillegg er det ingen refusjon på den skatt som er betalt på den begrensede aksjekursen. Betaling av inntektsskatt på begrenset lager Awards. Avhengig av planreglene, vil enkeltpersoner som bestemmer seg for ikke å skape en spesiell skatt 83 b valg, ha to muligheter til å oppfylle sin skatteforpliktelse på grunn av å opprette nettoaksjer eller betale kontant. Individer som velger nettoaktier vil ha det riktige antall aksjer holdt tilbake ved opptjening for å dekke deres skattepliktige forpliktelser. De vil motta antall aksjer som er opptjent, mindre antall aksjer holdt i skatt. Individuelle hvem velger å betale kontant for å tilfredsstille sin skatteforpliktelse, må ha riktig beløp i kontoen på dagen for opptjeningen. Pengene vil bli debitert fra deres konto ved opptjening, og det vil bli videresendt til deres selskap for rapportering og overføring til de relevante regulatoriske byråer De mottar det fulle antall aksjer som er hjemmehørende. Federal inntektsskattbehandling. Hva du trenger å vite om begrensede aksjekvoter. Oppdatert 7. august 2016. Hvis du er heldig nok til å motta et innskuddsbevis, ofte referert til som begrensede aksjeenheter eller RSUer fra firmaet ditt som en sammenføyning eller opprettholde insentiv, bør du forstå grunnleggende for denne fordelen. Vilkårene som gjelder inntjening og prising av dette aksjebeviset kan påvirke beslutningsprosessen for skatteplanlegging samt pågående ansettelse. Merk at denne kolonnen ikke er ment å gi juridisk eller økonomisk rådgivning. Søk alltid innspill fra en kvalifisert ressurs. Hva er en begrenset aksjeenhetstildeling Når en arbeidsgiver tilbyr deg aksjer i selskapet, men plasserer begrensninger på din evne til å få tilgang til eller tjene penger på aksjen, det sies å være begrenset. Disse tilskuddene brukes ofte i teknologi, høy vekst og store etablerte bedrifter som et middel til å rekruttere eller beholde nøkkelpersoner . Hva er vanlige begrensninger arbeidsgivere plasserer på aksjefondsbidrag Den vanligste formen for begrensning som legges på disse bidragene av arbeidsgiveren, er å forsinke tilgangen til de faktiske aksjene gjennom en prosess som kalles inntjening. Vurder et scenario hvor du er ansatt og tilbudt 500 aksjer i bestanden Imidlertid krever innkjøp 3 år fra leie dato I denne situasjonen vil du ikke være i stand til å berøre aksjen i 3 år Hvis du forlater firmaet før 3 års mark, vil aksjene dine bli returnert til selskapet. Som beskrevet i denne artikkelen på opptjening er det en rekke formater arbeidsgivere kan bruke til å overføre eierskap til aksjene til ansatt over tid. Hva skjer hvis du forlater selskapet før lagervesten din s Dette punktet er redundansverdien i denne artikkelen. Hvis du forlater før innskuddsbevisene for innskrenket aksjefond, mister du muligheten til å få aksjene. Denne fordelen vil i hovedsak ha vært verdiløs for deg. Hvordan er en begrenset aksjekurs forskjellig fra en aksjeopsjon bevilgning Begge har en opptjeningsperiode. Differansen er ved utgangen av opptjeningsperioden. Når et aksjeopsalg har vederlag, har du mulighet til å kjøpe eller ikke kjøpe aksjen til en bestemt pris på aksjekursen. Du eier ikke noen aksjeselskap til du utøve alternativet og kjøp aksjen Så snart du kjøper den, kan du gjøre alt du vil ha med det, inkludert selge det. Når du har en begrenset aksjekurs, har du aksjen og du kan gjøre hva du vil med det. Det er bedre , aksjeopsjoner eller begrenset aksje Svaret på dette spørsmålet er at hvis aksjekursen stiger, kan aksjeopsjoner foretrekkes. Du kan selge begge til høyere markedsverdi, men med aksjeopsjoner har du ikke hatt å forplikte deg til p urchase til aksjekursen nådde det punktet du ønsket å selge. Alternativt, hvis aksjekursen forblir den samme eller trenden nedover, kan begrenset lager være bedre siden du faktisk eier aksjen. Dine uutøvede opsjoner har ingen verdi, og hvis Aksjekursen er under streikprisen, de beskrives effektivt som undervann. Aksjene har selvsagt en verdi uten at det avtar til null. Der er skattemessige hensyn med begrenset aksjeenhet eller opsjoner Ja. For eksempel er det mulig at du er begrenset Aksjefondsstipend vil utløse en skatteforpliktelse på opptjeningsdagen, uavhengig av om du har solgt aksjene eller ikke. Vær sikker på å konsultere en kvalifisert revisor eller advokat for de siste reglene om skattemessige konsekvenser av din spesielle pris. Bottom Line. It er viktig for deg å forstå alle vilkårene og skatteimplikasjonene av din fordel. Begge opsjonsbevilgninger og begrensede aksjefondstilskudd kan være gode kjøretøy for verdiskapning ov tid Det er imidlertid ikke noe slikt som en gratis lunsj i økonomien. Noen begrensninger vil regulere når og hvordan du får tilgang til stipend og skatteimplikasjoner alltid vekk stor når du vurderer disse arbeidsgiverbidragene. En av de største endringene i strukturen til Silicon Valley private Selskapskompensasjon de siste fem årene har vært den økende bruken av Begrensede Aksjer RSU Jeg har vært i teknologibransjen i mer enn 30 år, og gjennom denne tiden har aksjeopsjoner nesten utelukkende vært måten hvorpå oppstartsmedarbeidere delte i deres arbeidsgiveres suksess At alt forandret seg i 2007 da Microsoft investerte i Facebook For å forstå hvorfor RSUs dukket opp som en populær form for kompensasjon, må vi se på hvordan RSU og aksjeopsjoner er forskjellige. Historien om aksjeopsjonen i Silicon Valley. Mer enn 40 år siden en veldig intelligent advokat i Silicon Valley utviklet en kapitalstruktur for oppstart som bidro til å lette høyteknologibommen. Hans hensikt var å bygge en sys tem som var attraktivt for venturekapitalister og ga ansatte et betydelig incitament til å øke verdien av sine selskaper. For å oppnå sitt mål skapte han en kapitalstruktur som utstedte konvertible foretrukne aksjer til venturekapitalister og felles aksjer i form av opsjoner til ansatte Foretrukket lager vil til slutt konverteres til felles aksje hvis selskapet skulle bli offentlig eller bli kjøpt, men ville ha unike rettigheter som ville gjøre en foretrukket andel mer verdifull enn en felles andel jeg sier vises fordi det var svært lite sannsynlig at foretrukket lager s unike rettigheter, som muligheten for utbytte og fortrinnsrett tilgang til oppkjøpet av en likvidasjon, vil noensinne komme i spill. Utseendet av større verdi for Foretrukket Aksje tillot selskapene å rettferdiggjøre til IRS utstedelsen av opsjoner for å kjøpe Common Stock Til en utøvelseskurs som er lik 10 prosent prisen per aksje betalt av investorene, var Investors glad for å ha en veldig lav er utøvelseskursen enn prisen de betalte for deres Preferred Stock, fordi det ikke skapte økt fortynning, og det ga et enormt incitament til å tiltrekke fremragende personer til å jobbe for sine porteføljeselskaper. Dette systemet endret seg ikke mye før rundt 10 år siden da IRS besluttet at prisalternativer på bare 1 10 th prisen på den siste prisen betalt av utenforstående investorer representerte for stor en ubeskattet ytelse på opsjonstidspunktet. Et nytt krav ble lagt på selskapets styre de offisielle utstedere av aksjeopsjoner til å sette alternativet angrepet prisen du kunne kjøpe din felles aksje til, på markedsverdien av den felles aksjen på det tidspunktet opsjonen ble utstedt. Disse obligatoriske styrene for å søke vurderinger som også kalles 409A-vurderinger i forhold til delen av IRS-koden som gir veiledning om skattebehandling av egenkapitalbaserte instrumenter gitt som kompensasjon for deres felles aksje fra tredjeparts verdsettelseseksperter. Issui ng aksjeopsjoner med utøvelseskurser under markedsverdien av den felles aksjen, ville medføre at mottakeren måtte betale en skatt på det beløpet som markedsverdien overstiger kostnaden for å utøve. Vurderingen gjennomføres omtrent hvert halvår for å unngå at arbeidsgiverne driver risiko for å pådra seg denne avgiften Den verdsettede verdien av Fellesskapet og dermed opsjonsutnyttelseskursen kommer ofte til omtrent 1/3 av verdien av den siste prisen som betales av eksterne investorer, selv om metoden for beregning av virkelig markedsverdi er langt mer komplisert. Dette systemet fortsetter å gi et attraktivt incitament til ansatte i alle tilfeller når et selskap reiser penger til en verdsettelsesbrønn som overstiger det som folk flest vil vurdere rettferdig Microsofts investering på Facebook i 2007, er et perfekt eksempel. La meg forklare hvorfor. Facebook forandret alt. I 2007 bestemte Facebook seg for å engasjere en bedriftspartner for å akselerere annonsesalget mens det bygget sitt eget salgsteam Google og Microsoft konkurrerte om ære for å videresælge Facebook s annonser På det tidspunktet Microsoft ble fallende desperat bak Google i løpet av søkemotorannonsering. Det ønsket evnen til å pakke sine søkeannonser med Facebook-annonser for å gi den en konkurransefortrinn mot Google Microsoft, da gjorde en svært kunnskapsrik ting å vinne Facebook-avtalen Det forstod fra mange år med å investere i små selskaper at offentlige investorer ikke verdsetter verdsettelse fra investeringer. De bryr seg bare om inntekter fra gjentatte operasjoner. Derfor var prisen Microsoft villig til å betale for å investere i Facebook, ikke noe å si , slik at de tilbød å investere 200 millioner på en 4 milliarder verdivurdering som en del av forhandleravtalen. Dette ble ansett absurd av nesten alle i investeringsverdenen, spesielt gitt at Facebook genererte en årlig omsetning på bare 153 millioner i 2007. Microsoft kunne lett ha råd til å miste 200 millioner gitt sin større enn 15 milliarder kontanter lager, men selv det var lite sannsynlig fordi Micros ofte hadde rett til å bli betalt tilbake først i tilfelle Facebook ble kjøpt av noen andre. Den ekstremt høye verdsettelsen skapte et rekrutterende mareritt for Facebook Hvordan skulle de tiltrekke seg nye ansatte dersom deres aksjeopsjoner ikke var verdt noe før selskapet genererte verdi i overkant av 1 3 milliarder sannsynlig ny vurdert verdi av Common Stock 1 3/4 av 4 milliarder Skriv inn RSU. What er RSUs. RSUs eller Begrensede aksjeenheter er aksjer i Common Stock gjenstand for opptjening og ofte andre restriksjoner i I tilfelle av Facebook RSU, var de ikke egentlige Felles aksjer, men en phantom-aksje som kunne handles inn for Felles aksjer etter at selskapet ble offentliggjort eller ble kjøpt. Før Facebook ble RSUer nesten utelukkende brukt for offentlige ansatte. Private selskaper pleide ikke å utsted RSU fordi mottakeren mottar verdien av antall RSUs ganger den ultimate likvidasjonsprisen deler om verdien av selskapet vurderer eller ikke. Av denne grunn er mange mennesker, inkludert meg selv, tror ikke de er et passende incitament til en privat bedriftsansatt som bør være fokusert på å øke verdien av egenkapitalen. Det blir sagt at RSU er en ideell løsning for et selskap som trenger å gi en egenkapitalforankring i et miljø der nåværende verdsettelse av selskapene er ikke sannsynlig å bli oppnådd rettferdiggjort i noen år. Resultatet er at de er svært vanlige blant selskaper som har stengt finansiering ved verdsettelser på over 1 milliard. Eksempler er AirBnB, Dropbox, Square og Twitter, men finnes ikke ofte hos tidlige bedrifter. Din kilometertrykk vil variere. Arbeidstakere bør forvente å motta færre RSUer enn aksjeopsjoner for samme jobbfirmaers løpetid fordi RSUs har verdi uavhengig av hvor godt utstedende selskap utfører stipend. Du bør forvente å motta omtrent 10 færre RSUer enn aksjer Valg for hver privat bedrift jobb og ca 2 3 færre RSUer enn du ville motta i opsjoner hos et offentlig selskap. La meg gi en privat co Eksempler for å illustrere Imagine et selskap med 10 millioner utestående aksjer som nettopp fullførte en finansiering på 100 per aksje, noe som betyr en 1 milliard verdsettelse. Hvis vi visste med sikkerhet at selskapet til slutt ville være verdt 300 per aksje, ville vi måtte utstede 11 færre RSUer enn aksjeopsjoner for å levere samme nettoværdi til ansatte. Her er et enkelt diagram for å hjelpe deg med å visualisere eksemplet. Vi vet aldri hva den ultimate verdien av selskapet vil være, men du bør alltid forvente å motta færre RSUer for samme jobb for å få samme forventede verdi fordi RSU ikke har en utøvelseskurs. RSU og aksjeopsjoner har svært forskjellig skattebehandling. Den endelige store forskjellen mellom RSU og aksjeopsjoner er måten de blir skattlagt på. Vi dekket dette emnet i detalj i Behandle faste RSUs som en kontantbonus Vurder å selge Bunnlinjen er RSUs er beskattet så snart de blir faste og likvide. I de fleste tilfeller vil arbeidsgiveren holde tilbake noen av dine RSU som pa gjeld for skatt skyldig på opptjeningstidspunktet I noen tilfeller kan du få muligheten til å betale de skatter som skal betales med kontanter på hånden, slik at du beholder alle faste RSUer. I begge tilfeller er dine RSUer beskattet til ordinære inntektsrenter, som kan være like høye som 48 føderale stat, avhengig av verdien av dine RSUer og staten du bor i. Som vi forklarte i det nevnte blogginnlegget, holder du på dine RSUer tilsvarende til å ta beslutningen om å kjøpe mer av aksjeselskapet til gjeldende pris. Derimot beskattes opsjonene ikke før de blir utøvd. Hvis du utøver alternativene dine før verdien av alternativene har økt og filtrer et 83 b valg, se Alltid fil 83 b, da vil du ikke skylde noen skatt før de blir solgt. Hvis du holder på dem i dette tilfellet i minst et år etter utøvelse, vil du bli beskattet til kursgevinster, som er mye lavere enn ordinære inntektsatser maksimalt ca. 36 mot 48 Hvis du trener dine alternativer etter at de øker i verdi, men før du er flytende, så er du sannsynlig å skylde en alternativ minstekskatt. Vi anbefaler på det sterkeste at du kontakter en skattemyndig før du tar denne avgjørelsen. Se 11 spørsmål å spørre når du velger en skattemessig revisor for å lære hvordan du velger en skattemessig. ikke utøve opsjonene før arbeidsgiveren har gått offentlig. På det tidspunktet er det mulig å utøve og selge minst nok aksjer for å dekke den ordinære inntektsskatten som skyldes verdsettelsen av opsjonene. Den gode nyheten er, i motsetning til RSU, kan du utsette utøvelse av opsjonene dine til et tidspunkt når skattesatsen er relativt lav. For eksempel kan du vente til du kjøper et hus og er i stand til å trekke det meste ut av boliglån og eiendomsskatt eller du kan vente til du drar nytte av skattemessige tap høstet av en investeringsadministrasjonstjeneste som Wealthfront. Vi er her for å hjelpe. RS og aksjeopsjoner ble utformet for svært forskjellige formål. Det er derfor skattebehandlingen og beløpet du bør forvente å motta di ffer så mye Vi er sterkt overbevist om at med en bedre forståelse av hvordan deres bruk har utviklet seg, vil du kunne ta bedre beslutninger om hva som er et rettferdig tilbud og når du skal selge. Vi er også veldig klar over hvor komplekse og konkrete dine egne beslutningsprosesser kan være så vær så snill å følg opp med spørsmål i kommentarseksjonen, de vil trolig også være nyttige for andre. Ingenting i denne bloggen må tolkes som skatteråd, forespørsel, tilbud eller anbefaling, å kjøpe eller selge noen sikkerhet Denne bloggen er ikke ment som investeringsrådgivning, og Wealthfront representerer ikke på noen måte at omstendighetene beskrevet heri vil resultere i et bestemt utfall. Grafer og andre bilder er kun gitt som illustrative formål. Våre finansielle planleggingstjenester ble utformet for å hjelpe våre kunder i forbereder seg på sine finansielle futures og tillater dem å tilpasse sine forutsetninger for sine porteføljer. Vi har ikke tenkt å representere at vår økonomiske planlegging gui dans er basert på eller ment å erstatte en helhetsvurdering av kundens hele personlige portefølje. Mens dataene Wealthfront bruker fra tredjepart, antas å være pålitelige, kan Wealthfront ikke sikre nøyaktigheten eller fullstendigheten av dataene fra klienter eller tredjepart. Investeringsrådgivningstjenester er kun gitt til investorer som blir Wealthfront-klienter. For mer informasjon, vennligst besøk eller se vår Full Disclosure.
No comments:
Post a Comment